□渤海银行

间接融资与直接融资相结合，债权融资和股权融资相结合，传统融资与新型融资相结合；以优质资产为支撑，以资产循环为脉络，尝试推行结构融资

近年来，渤海银行通过与市国资委共同搭建国有企业产融合作平台，充分发挥全国性金融机构的资金集聚功能和总部金融机构的资源配置优势，为本市国有企业提供全面、专业的金融服务和持久、可靠的资金支持。

截至目前，渤海银行累计为百余家企业提供融资超过1000亿，信贷规模的60%以上投入到国资体系，累计为百余家市属及区县属国有企业发放贷款和票据贴现融资超过500亿，2012年以来通过投资银行业务为国企实现融资近100亿。

借势给力

打造渤海银行特色金融服务品牌

渤海银行的根在天津，支持天津经济发展是与生俱来的使命和责任。渤海银行致力于将自身的比较优势充分运用到服务天津经济社会发展中，努力做到支持天津“首战有我、关键在我、同业看我”。

一是发挥关键性杠杆作用，以“巧实力”支持天津经济建设。受限于资本规模，渤海银行对单一客户的直接信贷能力并不是最强的，但凭借与客户的地缘便利和桑梓感情，渤海银行总是出现在客户最需要的地方。在滨海新区十大战役南港开发建设中，渤海银行率先投入5亿贷款，成为第一家支持南港工业区的金融机构；在海河教育园银团贷款组团的关键时刻，渤海银行首先批复12亿授信额度，成为银团第二大贷款行；在保障房公司项目贷款尚未到位的情况下，渤海银行主动给予过桥贷款，及时安排到位10亿贷款资金；在天津现代服务业和文化产业大发展的重要节点，渤海银行先后对泰安道五大院项目和文化广场项目业主单位支持资金近20亿。作为一家中小型银行，渤海银行以小带大、以先带后，真正发挥了本地银行的引领作用和杠杆效用。

二是发挥全国性资源优势，以“软实力”支持天津经济建设。渤海银行作为总部在天津的唯一一家具有全国性牌照的银行，在获取同业授信、调集全国资金的能力上具有独特优势；同时，渤海银行是天津唯一一家拥有银行间市场债券承销资格的银行，在投行业务的通道资源上具有独特优势。渤海银行利用投行牌照优势，以远低于同期贷款利率的价格，为天津国资系统企业从银行间市场募集资金近百亿；渤海银行利用总部的统一授信功能，为多家金融租赁公司批复同业借款额度50亿，全部用于支持天津本地的融资租赁项目。

审时度势

深入发掘国企融资需求优化融资策略

2012年，宏观经济一直在低谷徘徊，宏观调控的重心从控通胀向稳增长转移，企业的融资环境也在发生变化。特别是利率市场化、金融脱媒化及人民币国际化深刻影响企业的融资行为及需求。国有企业在新形势下，也面临着持续发展和资金供应不匹配的压力，面临着债务期限结构、利率结构、产品结构调整的压力，面临着新金融与传统金融结合的压力，面临着企业集团化与财务一体化的压力。多年来渤海银行一直致力于深入挖掘客户需求，通过创新满足客户需求。渤海银行从专业的视角和服务国有企业的战略定位出发，通过对宏观形势的研判和市场信息的整合、分析，对国有企业、特别是滨海新区国资系统企业的融资策略选择提出了“四化”建议：一是多元化：间接融资与直接融资相结合，债权和股权融资相结合，传统融资与新型融资相结合；二是结构化：以优质资产为支撑，以资产循环为脉络，尝试推行结构融资；三是综合化：借助传统金融平台，运用新金融手段，实现各类金融资源利用最大化；四是一体化：融资决策一体化、资金监控一体化、偿债安排一体化。

除了传统的银行授信之外，渤海银行根据不同类型的国有企业的经营特点和金融服务需求，为其进行整体金融服务方案的设计，并利用国资委平台进行量化推广。例如针对主要负责投资管理和资产运作的企业，依其股权并购重组过程中的需求设计了以并购贷款、私募股权融资等为主要产品模式的金融服务方案；针对部分成长发展型企业、拟上市企业设计了私募基金托管、定向增发等金融服务；针对部分企业优化负债结构、拓宽融资渠道的需求设计了债务融资工具发行方案。

国有企业集团的发展既需要日积月累的利润盈余，也需要在面对产业整合契机时果断决策。此时，能否在短期内及时筹集充裕的并购资金以及铺底资金，将成为产业整合成败的关键。我们深知本市大型国有企业集团的经营整合能力与包容的企业文化，坚定看好整合后的发展趋势，积极及时提供并购贷款支持，并购贷款规模2亿元至10亿元不等，并购对象涉及内资、外资企业。

积极创新

拓宽国企融资渠道

渤海银行在运用传统金融业务支持国企发展的同时，致力于运用多种复合金融工具进行产品创新，为国企客户提供个性化、高附加值的金融服务。债务融资是国内除银行贷款之外的第二大融资渠道。为配合债务融资业务的推进，2012年8月，渤海银行滨海新区分行联合滨海国资委成功举办国有企业产融对接会，新区80家中型以上国有企业的100余名客户代表参加。9月，渤海银行与天津市国资委共同举办了渤海银行服务市管国有企业创新金融产品对接会暨签约仪式，全部市属48家集团国企参加会议。本次创新金融产品对接会上，渤海银行分别就国际国内经济形势、中国金融走势、非债务融资工具、现金管理等内容作了专题演讲。渤海银行天津分行与六家大型企业集团签署了金融服务产品合作协议。通过对接会，增进了银企之间的相互了解，探索了产融结合的有效方式，为拓展产融结合的领域和方式进行了有益的尝试，也将带动产融结合深入发展。截至目前，渤海银行先后与天津市多家大型国有企业集团达成了债券承销合作意向，拟承销规模过百亿。

天津是全国首个金融改革创新试点地区，与北京、上海、深圳等金融总量较大、金融总部集聚、开放程度较高的地区不同，天津金融创新的市场定位是走产业金融和产业资本相结合的道路，是在传统金融之外，着力发展以融资租赁、商业保理、直接融资以及商品要素市场为代表的新金融产业。而渤海银行以实体经济为基础，以集中社会资源支持实体经济发展为目的的金融创新的观点恰恰与天津金融创新的目标和路径不谋而合。因此，渤海银行提出：要依托于天津良好的政策环境，利用本地专业机构聚集、产业资源丰富、潜在需求巨大的优势，围绕融资租赁、直接债务融资和理财业务进行产品创新，并作为明年及今后一段时期内产品发展的重点，以此打造渤海银行的特色金融品牌。

配置资源

提升国企融资效率

渤海银行多年来致力于为国资系统企业提供全方位金融服务，致力于打造成为天津地区的主流商业银行。在新的五年规划中明确将天津及滨海新区作为全行业务发展的重点区域，优先保证滨海新区重点客户和重大项目的信贷需求。渤海银行总行不仅给予天津地区分行普通权限，还对个别重点客户和重点项目给予信贷政策和资源倾斜，集中全行资源支持天津地区经济建设。目前，国资委管辖的60余家国企中多数企业与渤海银行建立了深入的业务合作关系。

同时，渤海银行不断提升对国企的服务品质。在资金支持上，将国资系统企业纳入重点客户；在利率水平上，在市场平均利率水平的框架内，对国资优质客户给予较优惠的利率水平；在服务效率上，对国资系统企业建立专门的授信审批、业务办理“绿色通道”；在创新业务上，充分发挥渤海银行在投行业务上的牌照优势，对国资企业提供全方位的服务。